Adoptarea pe scară largă a oțelului fabricat în cuptoare cu arc electric (EAF) este menită să impulsioneze continuu creșterea cererii de electrozi de grafit, factorii principali determinând sinergia dintre orientările politice, progresele tehnologice și cererea pieței. Analiza specifică este următoarea:
I. Mandate bazate pe politici: Creșterea ponderii producției de oțel pentru electrozi de arc (EAF) extinde direct baza cererii de electrozi de grafit
1. Politica Chinei de înlocuire a capacității în cadrul obiectivelor „duale de emisii de carbon”
China intenționează să crească proporția de producție a oțelului EAF de la 10%, cât este în prezent, la 15%-20% până în 2025, o politică ce va stimula direct cererea de electrozi de grafit. De exemplu, cu o cerere estimată de electrozi de grafit în producția de oțel EAF care va ajunge la 860.000 de tone în 2025, reprezentând o creștere de aproximativ 10% față de anul precedent, creșterea cererii va continua dacă proporția crește la 20%.
2. Relansarea cererii globale de oțel și presiunile asupra mediului
Se preconizează că cererea globală de oțel va crește cu 1,2%, ajungând la 1,772 miliarde de tone în 2025. Împreună cu standardele internaționale de mediu, cum ar fi mecanismul UE de ajustare la frontieră a emisiilor de carbon (CBAM), producția tradițională de oțel în furnal (cu emisii de carbon cu 60%-70% mai mari decât cele ale cuptorului cu arc electric) se confruntă cu o presiune tot mai mare pentru eliminarea treptată, ceea ce face ca adoptarea pe scară largă a producției de oțel în furnal cu arc electric să fie o tendință globală.
II. Progrese tehnologice: Electrozi de grafit de putere ultra-înaltă ca material de bază pentru îmbunătățirea eficienței EAF
1. Cerințe stricte de performanță pentru electrozii de grafit în procesele de ardere cu arc electric (EAF)
Electrozii de grafit de putere ultra-înaltă (UHP), caracterizați prin rezistivitate scăzută (≤6 μΩ·m) și rezistență la încovoiere ridicată (≥15 MPa), sunt esențiali pentru creșterea eficienței arcului de arzător (ECA). Pe măsură ce puterea arcului crește, procesele de topire necesită electrozi de grafit cu rezistență superioară la oxidare și la șocuri termice, ceea ce determină creșterea cererii de produse de înaltă calitate.
2. Concentrare sporită a pieței în produse de înaltă calitate
Până în 2025, se așteaptă ca prețul electrozilor UHP să depășească 18.000 RMB pe tonă, cota lor de piață crescând la peste 60% din cererea totală. Companiile de top (de exemplu, Fangda Carbon și Graftech) și-au asigurat o poziție dominantă pe piața high-end prin monopoluri tehnologice, în timp ce întreprinderile mici și mijlocii (IMM-uri) ies din piață din cauza presiunilor de mediu și de cost, ceea ce duce la o concentrare sporită a industriei în rândul jucătorilor de top.
III. Factorii determinanți ai cererii pieței: Consum rigid în industria oțelului EAF și extinderea în sectoarele emergente
1. Caracteristicile de consum rigid ale oțelului EAF
Producția oțelului cu arc electric (EAF) consumă aproximativ 1,5-2,5 kg de electrozi de grafit per tonă de oțel, demonstrând o rigiditate semnificativă a cererii. Deși consumul de tonaj a scăzut de la 3,5 kg la 1,2 kg datorită adoptării pe scară largă a EAF-urilor (de exemplu, cuptoare electrice cu arc de peste 100T) și optimizării procesului de topire, cererea generală continuă să crească odată cu extinderea capacității.
2. Cerere incrementală din sectoarele emergente
- Noul sector energetic: Producția de materiale anodice pentru baterii litiu-ion se bazează pe produse din grafit. Producția globală de materiale anodice este estimată să ajungă la 2,625 milioane de tone în 2025, China reprezentând peste 98%, ceea ce duce la cererea de procesare a grafitizării electrozilor de grafit.
- Sectorul semiconductorilor: Electrozii de grafit de înaltă precizie sunt utilizați în cuptoarele de creștere a cristalelor și în echipamentele de gravare, necesitând un nivel de puritate peste 99,999%. Cererea tot mai mare de cipuri 5G și AI determină o rată anuală de creștere a cererii de peste 15%.
- Producția industrială de siliciu și fosfor galben: Industria chimică necesită electrozi cu stabilitate și durabilitate ridicate, unde electrozii de grafit domină.
IV. Provocări și răspunsuri la nivelul industriei: Ajustări structurale pe fondul presiunilor legate de costuri și al constrângerilor de mediu
1. Costuri în creștere ale materiilor prime
La începutul anului 2025, prețurile cocsului ac au crescut cu 5.500 RMB pe tonă în decurs de o jumătate de lună, ajungând la 32.000 RMB pe tonă, în timp ce prețurile cocsului de petrol cu conținut scăzut de sulf au depășit 7.300 RMB pe tonă, reprezentând o creștere de 57% față de anul precedent. Companiile își atenuează costurile prin dezvoltarea de capacități interne de producție a cocsului ac (de exemplu, prin integrare verticală), evidențiind avantajul competitiv al întreprinderilor de top.
2. Politici de mediu care stimulează creșterea capacității
Restricțiile de mediu din regiuni precum Hebei și Henan au dus la dificultăți periodice de aprovizionare, în timp ce consumul ridicat de energie al proceselor de grafitizare limitează extinderea capacității. Companiile trebuie să stabilească un sistem de tip „producție-recuperare-regenerare” cu buclă închisă pentru a respecta standardele internaționale de mediu, cum ar fi CBAM-ul UE.
Concluzie: Adoptarea oțelăriei de tip EAF ca motor principal pentru creșterea cererii de electrozi de grafit
Impulsionată de forțele combinate ale mandatelor politice, progreselor tehnologice și cererii pieței, adoptarea pe scară largă a oțelului EAF va continua să impulsioneze creșterea cererii de electrozi de grafit. În ciuda provocărilor precum creșterea costurilor materiilor prime și constrângerile de mediu, industria își consolidează logica de creștere a cererii prin intermediul tehnologiei de înaltă performanță (de exemplu, electrozi UHP), inteligenței (de exemplu, tehnologiilor digitale gemene) și tranzițiilor ecologice (de exemplu, sistemelor cu buclă închisă). Privind în perspectivă, întreprinderile de top cu rezerve tehnologice și capacități de integrare verticală vor domina peisajul pieței, în timp ce colaborările intersectoriale (de exemplu, cercetarea și dezvoltarea sinergică între bateriile de grafen și electrozi) pot servi drept progrese cheie pentru depășirea blocajelor de creștere.
Data publicării: 20 august 2025